Business-insider.ru

Про деньги в эпоху кризиса
0 просмотров
Рейтинг статьи
1 звезда2 звезды3 звезды4 звезды5 звезд
Загрузка...

Сравнительный анализ дебиторской и кредиторской задолженности

Анализ дебиторской и кредиторской задолженности

Рубрика: Экономика и управление

Дата публикации: 19.05.2015 2015-05-19

Статья просмотрена: 39504 раза

Библиографическое описание:

Каримова, Р. А. Анализ дебиторской и кредиторской задолженности / Р. А. Каримова. — Текст : непосредственный, электронный // Молодой ученый. — 2015. — № 10 (90). — С. 690-692. — URL: https://moluch.ru/archive/90/18963/ (дата обращения: 07.04.2020).

Целью анализа является определение размеров дебиторской и кредиторской задолженности, их состав, структура и динамика, а также выявление влияний изменений в расчетных операциях на финансовое состояние предприятия.

При проведении анализа состояния дебиторской задолженности пользуются данными бухгалтерского баланса предприятия (ф. № 1) разделом II, разделами V и VI, а также приложением к балансу (ф. № 5, раздел 2 «Дебиторская и кредиторская задолженность»).

Соотношение собственных и заемных ресурсов характеризует степень финансовой устойчивости предприятия, его платежеспособность, т. е. его возможность своевременно и полностью выполнять обязательства, определяется с помощью специальных коэффициентов, учитывающих реальные и потенциальные финансовые ресурсы предприятия, соотношения между его обязательствами и денежными поступлениями, а также другими активами как в краткосрочные, так в долгосрочные периоды времени [2, с.266–267].

Дебиторская задолженность — задолженность юридических и физических лиц данному хозяйствующему субъекту. Она условно делится на два вида: нормальную и неоправданную. Нормальная дебиторская задолженность возникает вследствие применяемых форм расчетов за товары и услуги. Неоправданная дебиторская задолженность возникает вследствие недостатков в работе исследуемого предприятия. Наличие крупной дебиторской задолженности следует рассматривать как фактор, отрицательно влияющий на финансовое состояние предприятия, а рост ее удельного веса в итоге баланса свидетельствует о его ухудшении [1, с. 204–206].

Существует ряд приемов управления дебиторской задолженностью:

— учет заказов, оформление счетов и установление характера дебиторской задолженности;

— анализ задолженности по видам продукции для определения невыгодных с точки зрения инкассации товаров;

— оценка реальной стоимости существующей дебиторской задолженности;

— уменьшение дебиторской задолженности на сумму безнадежных долгов;

— контроль за соотношением между дебиторской и кредиторской задолженностью;

— определение конкретных размеров скидок при досрочной оплате;

— оценка возможности факторинга — продажи дебиторской задолженности.

Увеличение статей дебиторской задолженности вызывается тремя основными причинами:

а) наступлением неплатежеспособности, банкротства отдельных потребителей продукции, работ, услуг, получивших продукцию на условиях последующей оплаты;

б) необоснованной кредитной политикой хозяйствующего субъекта по отношению к покупателям, а также неразборчивым выбором партнеров;

в) возникновение препятствий для погашения дебиторской задолженности в связи с изменением внешних условий (изменение курсов валют, таможенных пошлин, квот и др.).

По причинам образования различают срочную и просроченную дебиторскую задолженность. Срочная дебиторская задолженность возникает вследствие применяемых форм расчетов. Просроченная дебиторская задолженность включает не оплаченные в срок покупателями счета по отгруженным товарам и сданным работам; расчеты за товары, проданные в кредит и не оплаченные в срок; векселя, по которым денежные средства не поступили в срок, и др.

Читать еще:  Пбу дебиторская и кредиторская задолженность

Аналитические процедуры, имеющие отношение к управлению дебиторской задолженностью, входят в систему внутрифирменного финансового анализа и управленческого контроля. Их основное содержание — контроль за своевременностью оплаты счетов. Для этого необходим анализ показателей оборачиваемости средств, вложенных в дебиторскую задолженность [1, с. 212–213].

Для оценки оборачиваемости дебиторской задолженности используют следующую группу показателей:

а) оборачиваемость дебиторской задолженности (в оборотах)

Оборачиваемость дебиторской задолженности показывает расширение или снижение коммерческого кредита, предоставляемого хозяйствующим субъектом. Если при расчете данного показателя выручка продаж считается по переходу права собственности, то увеличение показателя означает сокращение продаж в кредит, а снижение — увеличение объема предоставляемого кредита;

б) период погашения дебиторской задолженности (в днях)

Следует иметь в виду, что чем больше период просрочки задолженности, тем выше риск ее непогашения.

в) доля дебиторской задолженности в общем объеме текущих активов

Чем выше этот показатель, тем менее мобильна структура имущества хозяйствующего субъекта;

г) долю сомнительной задолженности в составе дебиторской задолженности

Данный показатель характеризует «качество» дебиторской задолженности. Тенденция к его росту свидетельствует о снижении ликвидности.

Сопоставление дебиторской и кредиторской задолженности — один из этапов анализа дебиторской задолженности, позволяющий выявить причины ее образования. Поэтому анализ дебиторской задолженности необходимо дополнить анализом кредиторской задолженности [1, с.219–220].

Анализ кредиторской задолженности проводят по данным аналитического учета расчетов с поставщиками и прочими кредиторами.

Основными задачами являются:

— оценка и анализ динамики и структуры кредиторской задолженности по сумме и кредиторам;

— выделение суммы просроченной кредиторской задолженности, в том числе срочной, оценка факторов, повлиявших на ее образование;

— определение сумм штрафных санкций, возникших в результате образования просроченной кредиторской задолженности

К кредиторской задолженности относятся обязательства по выплате денег, оказанию услуг или передаче активов. Их можно также определить как требования по отношению к текущим и будущим активам и ресурсам предприятия.

Кредиторская задолженность имеет три существенные характеристики:

1) Она воплощает обязанности и ответственность перед одним или большим числом предприятий, которые требуют их погашения посредством возможной будущей или использования активов к оговоренной или определяемой дате при наступлении особых событий или при возникновении потребности.

2) Наличие осуществимых требований не является необходимой предпосылкой для того, чтобы классифицировать обязательства как пассивы, если будущие платежи наличными или другая передача активов для погашения обязательств возможны иным образом.

3) Однажды возникнув, задолженность продолжает учитываться как пассивы предприятия до тех пор, пока предприятие не погасит их или пока не произойдет другое событие или обстоятельство, которое погасит их или избавит предприятие от ответственности за их погашение.

Читать еще:  Прочие кредиторы номер счета

В составе обязательств любого хозяйствующего субъекта условно можно выделить задолженность срочную (задолженность перед бюджетом, по оплате труда, по социальному страхованию и обеспечению) и обычную (обязательства перед дочерними и зависимыми обществами, авансы полученные, векселя к уплате, прочим кредиторам, а также задолженность поставщикам).

В процессе анализа кредиторской задолженности рассчитывают и оценивают в динамике показатели оборачиваемости кредиторской задолженности, которые характеризуют число оборотов этой задолженности в течение анализируемого периода [1, мс 224–225]:

1) коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности (в оборотах)

Коэффициент оборачиваемости кредиторской задолженности показывает расширение или снижение коммерческого кредита, предоставляемого хозяйствующему субъекту;

2) период погашения кредиторской задолженности (в днях)

Чем продолжительнее период погашения задолженности, тем выше риск ее непогашения.

В заключение анализа проводится сравнение дебиторской и кредиторской задолженности по таким показателям, как:

— оборачиваемость, в оборотах;

— период погашения задолженности, в днях.

По итогам этого сравнения прогнозируют перспективы хозяйствующего субъекта, его финансовое состояние, платежеспособность, а также дают рекомендации:

1) следить за соотношением кредиторской и дебиторской задолженности. Значительное превышение дебиторской задолженности создает угрозу финансовой устойчивости предприятия, делает необходимым привлечение дополнительных источников финансирования для погашения возникающей кредиторской задолженности;

2) контролировать состояние расчетов по просроченным задолженностям;

3) расширить систему авансовых платежей. В условиях инфляции всякая отсрочка платежа приводит к тому, что хозяйствующий субъект реально получает лишь часть стоимости выполненных работ;

4) своевременно выявлять недопустимые виды дебиторской и кредиторской задолженности, к которым относятся: просроченная задолженность поставщикам, в бюджет и др.; кредиторская задолженность по претензиям; сверхнормативная задолженность по устойчивым пассивам;

5) задолженность за товары отгруженные, не оплаченные в срок; задолженность поставщикам и покупателям по претензиям; задолженность по расчетам возмещения материального ущерба.

1. Банк В. Р., Банк С. В., Тараскина А. В. Финансовый анализ: учеб.пособие. — М.: ТК Велби, Изд-во Проспект, 2006. — 344с.

2. Протасов В. Ф., Протасова А. В. Анализ деятельности предприятия (фирмы) производство, экономика, финансы, инвестиции, маркетинг, оценка персонала. Учеб.пособие. — 2-е изд.перераб. и доп. — М.: «Финансы и статистика», 2005. — 522 с.; ил.

Сравнительный анализ кредиторской и дебиторской задолженности

Значительное превышение кредиторской задолженности над дебиторской создает угрозу финансовой устойчивости предприятия. Превышение дебиторской задолженности над кредиторской означает отвлечение средств из хозяйственного оборота и может привести в дальнейшем к необходимости привлечения дорогостоящих кредитов банков и займов для обеспечения текущей производственно-хозяйственной деятельности предприятия. Следовательно, от того, насколько соответствуют предос­тавленные и полученные объемы кредитования, зависит финансовое бла­гополучие предприятия.

Для сравнения сумм дебиторской и кредиторской задолженностей и темпов их роста за отчетный период используют данные баланса (прил. № 1), представленные в графической интерпретации (рис. 4.7 и 4.8).

Рис. 4.7. Динамика дебиторской и кредиторской задолженностей, тыс. руб.

Читать еще:  Пояснительная записка по кредиторской задолженности образец

Рис. 4.8. Темп роста дебиторской и кредиторской задолженностей, %

Сумма дебиторской задолженности превысила величину кредиторской задолженности в 2,32 раза (6381567 / 2750280) – на начало периода и в 2,45 раза (13305674 / 5429229) – на конец отчетного года. Темп роста дебиторской задолженности опережал темп роста кредиторской задолженности (рис. 4.8), что отразилось на увеличении уровня коэффициента соотношения дебиторской и кредиторской задолженностей. Рекомендуемое значение для данного коэффициента – 1,2, то есть на 1 рубль кредиторской задолженности приходится 1,2 руб. дебиторской. В нашем примере можно отметить, что зависимость от кредиторов к концу отчетного периода снизилась. Обратный показатель, величина кредиторской задолженности на 1 рубль кредиторской, составлял на начало и конец года соответственно 0,43 и 0,41.

Методика анализа оборачиваемости кредиторской задолженности аналогична методике анализа дебиторской задолженности.

Сравнительный анализ оборачиваемости дебиторской и кредиторской задолженности рассмотрим на примере данных табл. 4.11.

Сравнительный анализ оборачиваемости дебиторской

и кредиторской задолженностей

ПоказателиДебиторская задолженностьКредиторская задолженностьРезультат сравнения
1.Остатки на начало периода-3631287
2 Остатки на конец периода-7876445
3 Средние остатки-5753866
4. Период оборота в днях83,834,8-49
5. Оборачиваемость в оборотах4,310,3

Сравнение состояния дебиторской и кредиторской задолженностей позволяет сделать следующий вывод: период погашения дебиторской задолженности на 49 дней больше, чем креди­торской задолженности, что объясняется превышением суммы дебиторской задолженности над кредиторской в 2,4 раза (по среднегодовым величинам). Причина этого заключается в более низкой скорости обращения дебиторской задолженности по сравнению с кредиторской. Такая ситуация не может рассматриваться положительно, так как вызывает дополнительное привлечение денежных средств в оборот из-за невозврата платежей дебиторами. Как показал проведенный ранее факторный анализ, компания имела за отчетный год снижение прибыли по причине замедления оборачиваемости текущих активов.

Для улучшения финансового состояния предприятия необходимо следить за соотношением дебиторской и кредиторской задолженностей, контролировать состояние расчетов по просроченным задолженностям.

Необходимо отметить, что увеличение остатков текущих активов, так же как и ускорение оборачиваемости кредиторской задолженности, сопровождается оттоком денежных средств.

Ускорение оборачиваемости запасов, средств в расчетах и других текущих активов, а также увеличение периода погашения краткосрочных обязательств связаны с притоком денежных средств.

Поясним на примере.

Допустим, в предстоящем периоде срок погашения кредиторской задолженности сократится на 5 дней. Величина остатков кредиторской задолженности составит 3499435 тыс. руб. [(34,8 — 5) · 42275050 / 360] вместо 4089754 тыс. руб. в отчетном периоде. Сумма 953 тыс. руб. (4089754 — 3499435) – это дополнительный отток денежных средств, связанный с сокращением срока кредитования на 5 дней. Таким образом, умень­шение срока кредитования не только увеличивает величину оттока де­нежных средств, но также характеризует сокращение объема финан­сирования.

Дата добавления: 2015-11-12 ; просмотров: 6622 ; ЗАКАЗАТЬ НАПИСАНИЕ РАБОТЫ

Ссылка на основную публикацию
ВсеИнструменты 220 Вольт
Adblock
detector
×
×